[ETF]TSLY: 구성 종목과 전략

TSLY는 YieldMax TSLA Option Income Strategy ETF로, 테슬라(TSLA) 주식을 기반으로 한 커버드 콜 옵션 전략을 활용하여 수익을 창출하도록 설계되었습니다. 이 ETF는 높은 배당 수익률을 제공하면서 TSLA 주식에 대한 노출을 유지하는 것을 목표로 합니다.

TSLY의 보유 종목

TSLY는 TSLA 관련 옵션과 미국 국채를 포함한 포트폴리오를 보유하고 있습니다.

주요 종목은 다음과 같습니다:

종목	설명	비중
미국 국채 (3.88%)	안정성을 위한 고정 수익 증권	45.67%
미국 국채 (3%)	추가적인 고정 수익 증권	43.71%
TSLA 콜 옵션 (다양한 행사가격)	TSLA 주식을 기반으로 한 옵션 계약	15.97%
미국 국채 (0%)	단기 국채	10.85%
미국 국채 (0%)	추가적인 단기 국채	8.03%
TSLA 콜 옵션 (다른 행사가격)	TSLA 주식을 기반으로 한 옵션 계약	4.48%
단기 포지션을 위한 브로커 예금	거래를 위한 현금 준비금	2.63%
미국 국채 (2.63%)	추가적인 고정 수익 증권	2.28%
First American Government Obligations Fund	유동성을 위한 머니 마켓 펀드	1.79%
미국 국채 (0%)	추가적인 단기 국채	1.50%

TSLY의 주요 전략

• 커버드 콜 옵션 매도: TSLA 관련 옵션을 보유하며, 콜 옵션을 매도해 프리미엄 수익을 창출.
• 월간 배당 지급: 옵션 프리미엄으로부터 정기적인 수익을 제공.
• 상승 제한: 콜 옵션을 매도하기 때문에 TSLA 주식 가격이 크게 상승할 경우 수익이 제한될 수 있음.
• 리스크 관리: 옵션 프리미엄을 수집해 하락 리스크를 완화하지만, TSLA 주식 변동성이 영향을 미칠 수 있음.

성과 및 고려 사항

• 연간 배당 수익률: 약 101.76%.
• 총 비용 비율(Expense Ratio): 약 0.99%.
• 순자산 가치(NAV): $8.43 (2025년 4월 기준).
• 시장 변동성: TSLY는 TSLA 주식 중심 포트폴리오이므로, 전기차 및 기술 산업의 변동성 영향을 받을 수 있습니다.

TSLY는 고배당 수익을 추구하면서 테슬라 주식에 대한 집중 투자를 원하는 투자자에게 적합합니다. 하지만 옵션 기반 전략을 활용하기 때문에 장기적인 자본 성장을 원하는 투자자에게는 적합하지 않을 수 있습니다.